Interactiv

Malta – Kindred achizitioneaza Relax Gaming pentru a-si concentra accentul pe diferentierea produselor

Kindred Group plc (Kindred) a semnat un acord pentru a achiziționa restul de 66.6% din acțiunile în circulație la Relax Gaming.

Tranzacția evaluează compania la până la 320 milioane EUR pe bază de numerar și fără datorii (valoarea întreprinderii) și o valoare totală a acțiunilor în circulație de aproximativ 295 milioane EUR (valoarea capitalului propriu). Kindred va plăti o contraprestație inițială, decontată în numerar la finalizare, de aproximativ 80 milioane EUR (pe bază de numerar și fără datorii). În plus față de contravaloarea inițială, plățile maxime de câștig se ridică la 113 milioane EUR și pot deveni plătibile în 2022 și 2023, sub rezerva atingerii anumitor praguri de câștiguri Relax Gaming. Tranzacția va fi finanțată prin mijloacele de numerar și credit existente ale Kindred.

Relax Gaming este un furnizor de software B2B iGaming lider pe piață, care proiectează și dezvoltă jocuri de cazinou online, susținute de o platformă de distribuție deschisă pentru agregarea terților, precum și produse de poker și bingo proprietare. Compania a fost fondată în 2010 și are astăzi c. 240 de angajați cu normă întreagă cu patru hub-uri principale în Malta, Estonia, Suedia și Serbia. Kindred a fost investit în Relax Gaming din 2013 și, înainte de tranzacție, era cel mai mare proprietar, cu 33.4% din acțiunile în circulație.

„Prin această achiziție, adăugăm o afacere B2B profitabilă și în creștere rapidă, cu un portofoliu de produse de clasă mondială, oferindu-ne un control mai mare asupra ofertei noastre de cazinou, poker și bingo, punând Kindred într-o poziție semnificativ mai bună pentru a realiza strategia noastră pe termen lung de creștere. accentul nostru pe diferențierea produselor și experiența clienților”, spune Henrik Tjärnström, CEO la Kindred Group.

„Alăturarea grupului Kindred vine ca un pas natural următor în cooperarea noastră de lungă durată cu Kindred pe toate sectoarele noastre de produse. Prezența consolidată a Kindred va permite Relax Gaming să investească în continuare și să accelereze extinderea ofertei noastre B2B pe tot globul. Vom continua călătoria Relax Gaming ca o entitate B2B separată, cu portofoliu de produse și strategie generală neschimbate, rămânând fideli valorilor noastre și respectând încrederea câștigată cu greu a clienților noștri. Independența noastră continuă este un element cheie al tranzacției și sunt bucuros să rămân în consiliul de administrație al Relax Gaming”, comentează Patrik Österåker, co-fondator și președinte al consiliului de administrație al Relax Gaming.

Relax Gaming furnizează în prezent conținut de poker și bingo în mod exclusiv către Kindred, împreună cu conținut de cazinou de înaltă calitate. Achiziția este de așteptat să genereze sinergii anuale de 8 milioane de euro în următorii trei ani pentru grup, determinate în special de nevoile mai mici de investiții și costurile reduse de vânzări. Cu Relax Gaming ca o completare importantă a grupului, Kindred va putea să-și dezvolte în continuare propriul portofoliu de produse proprietare și, astfel, să asigure diferențierea unică a conținutului, în conformitate cu direcția strategică a Grupului.

Pentru a asigura integritatea continuă a clienților B2B ai Relax Gaming, intenția Kindred este de a menține Relax Gaming ca entitate independentă în cadrul Grupului, cu un Consiliu de Administrație și o echipă de conducere separate. Ambiția lui Kindred este de a continua să investească în Relax Gaming pentru a-și consolida poziția ca furnizor lider de iGaming B2B, prin consolidarea în continuare a ofertei de produse Relax Gaming și prin extinderea bazei de clienți B2B. Odată cu finalizarea tranzacției, toate programele existente de opțiuni de acțiuni ale angajaților din Relax Gaming vor fi exercitate, iar conducerea Relax Gaming, care este angajată pentru succesul viitor al companiei, va păstra proprietatea de c. șapte la sută din totalul acțiunilor diluate complet ale companiei și deținerea Kindred în Relax Gaming va fi de c. 93 la sută după finalizarea tranzacției și exercitarea opțiunilor.

În ultimele 12 luni până în mai 2021, Relax Gaming a generat venituri de aproximativ 25 milioane EUR, cu un EBITDA de aproximativ 10 milioane EUR.